Российский продуктовый ритейл завершил 2025 год с парадоксальной статистикой. В рублях — рекорды: оборот впервые превысил 60 трлн рублей, X5 набрала 4,64 трлн в одиночку, «Чижик» вырос на 67%, онлайн-доставка продуктов прибавила почти 28%. В килограммах и литрах — стагнация: физические объёмы продаж продовольствия практически не росли, в третьем квартале начали снижаться. Рост рынка обеспечивала инфляция — её вклад достиг более 12% всего прироста FMCG-продаж. Покупатели покупают столько же или меньше, но платят заметно больше — и всё чаще обнаруживают, что в привычной упаковке теперь на 50–100 граммов меньше продукта.
Рынок в цифрах: два экрана одной реальности
По итогам 2025 года оборот розничной торговли в России впервые превысил 60 трлн рублей, показав рост около 7,5% год к году в номинальном выражении. В сопоставимых ценах — лишь около 2,4%. Для продовольственного сегмента в частности: продажи продуктов питания за первое полугодие выросли на 3,1% в реальном выражении, до 6,9 трлн рублей. Но с третьего квартала даже номинальные темпы начали замедляться, а физические объёмы — снижаться год к году.
Ключевые показатели пищевого ритейла России, 2025 г.
Совокупные продажи топ-10 ритейлеров и крупнейших маркетплейсов в 2025 году выросли на 19,7% до 22,22 трлн рублей, заняв 49,2% всего розничного рынка страны — впервые приблизившись к отметке 50%. Пять крупнейших продуктовых сетей контролируют 38% рынка, ещё три года назад их доля была 31–32%. Консолидация идёт быстрее, чем ожидалось.
«2025 год стал самым тяжёлым для розничного рынка за долгое время. Но за счёт общей консолидации крупнейшие игроки продолжат расти опережающими темпами.»
— Михаил Бурмистров, генеральный директор «INFOLine-Аналитики», март 2026
Форматная война: дискаунтеры побеждают гипермаркеты
Наиболее важное структурное изменение рынка 2025 года — окончательная смена лидирующего формата. Гипермаркеты продолжают терять долю, магазины «у дома» сохраняют 31% рынка, а жёсткие дискаунтеры — самый быстрорастущий сегмент — приближаются к 6% при почти нулевой базе пять лет назад. Обе ведущие сети — X5 с «Чижиком» и «Магнит» с «Моя цена» — делают ставку именно на этот формат.
СТМ: частная марка как главное оружие
В первые четыре месяца 2025 года доля собственных торговых марок (СТМ) на омниканальном рынке FMCG впервые в истории превысила 15% в денежном выражении, достигнув 15,1%. За пять лет доля выросла вдвое: с менее чем 7–8% в 2020 году. У «Перекрёстка» доля СТМ достигает 24%, к концу 2025-го планировалось довести её до 30%.
Главный сдвиг в стратегии СТМ: частные марки перестали быть только «бюджетной альтернативой». Сети запускают их во всех ценовых сегментах, в том числе в премиуме. «Перекрёсток», «Азбука вкуса», ВкусВилл выводят под собственными марками органические, функциональные и ЗОЖ-продукты. 25% покупателей поколения Z уже воспринимают СТМ не как компромисс, а как равноправную альтернативу национальным брендам.
Консолидация: рынок по немецкой модели
Российский продуктовый ритейл идёт по пути Западной Европы — только быстрее. В Германии и Чехии пять крупнейших сетей контролируют 75% рынка. В России три года назад топ-5 удерживали 31–32%, сейчас — 38%, к 2028 году менеджмент X5 ожидает около 50%. Механизмы консолидации работают одновременно по нескольким направлениям.
Вызовы: семь структурных проблем
Стратегии роста: три точки прорыва
Готовая еда — следующий фронтир
Рынок готовой еды в 2025 году оценивается в 1,14 трлн рублей (+20% к 2024-му). Ритейлеры переразмечают торговые площади под кулинарные зоны, инвестируют в фабрики-кухни, развивают собственные бренды готовых блюд. X5 и «Магнит» открывают корнеры с горячей едой внутри «Пятёрочек» и «Магнитов». Формат «продуктовый магазин + кафе» перестаёт быть нишевым и становится стандартом.
Цифровые экосистемы и лояльность
Цифровые сервисы X5 выросли на 61,9% до 200+ млрд рублей в 2024-м. Ритейлеры конкурируют не только полками, но и приложениями, программами лояльности и персонализированными предложениями. Экосистема «Альфа-Групп» объединила X5, «Альфа-Банк», «Билайн» и «АльфаСтрахование» через программу «Апельсин». Данные о покупках становятся ценнее, чем сами продажи — ритейлеры монетизируют их через рекламные платформы.
Оптовые и B2B-каналы
СТМ становятся инструментом масштабирования за пределы розничной полки — в оптовые и корпоративные каналы. Поставки готовой еды и продуктов в офисы, предприятия HoReCa и корпоративный сегмент рассматриваются как перспективное направление, способное смягчить давление на розничную маржу.
Итог: рынок, который растёт не ввысь, а вширь
Пищевой ритейл России в 2025–2026 годах — это рынок консолидации, а не роста спроса. Физическое потребление стагнирует, инфляция маскирует это рублёвыми рекордами. Выигрывают те, кто захватывает долю за счёт экспансии в форматы (дискаунтеры), каналы (онлайн) и сегменты (готовая еда, СТМ-премиум), а не те, кто рассчитывает на органический рост рынка.
Консолидация неизбежна. Через 5–7 лет российский рынок, по всей видимости, придёт к модели, при которой три-четыре федеральных игрока контролируют половину и более розничного рынка страны — как это произошло в Германии, Польше, Чехии. Для небольших независимых сетей это означает постепенное вытеснение — или поглощение, или франчайзинг под чужим брендом.
Главный вопрос следующего цикла — не «кто выживет», а «чем будут отличаться победители». Ответ, вероятно, лежит не в торговой площади и не в количестве магазинов, а в глубине данных о покупателе, силе цифровой экосистемы и доле готовой еды в обороте. Тот, кто знает, что лежит в тарелке у потребителя сегодня вечером, управляет рынком завтра.